【中玻網(wǎng)】

　　二季度硅片價(jià)格飛速攀升，四季度起光伏玻璃價(jià)格“狂漲”，本周內3.2mm鍍膜玻璃主流大廠(chǎng)價(jià)格40元/平方米以上，部分特殊型號價(jià)格也漲至45元/平方米左右。今年光伏行業(yè)在應對“漲價(jià)”的路上，波瀾曲折。

　　在國內疫情已逐步控制，生產(chǎn)生活逐步恢復正常的情況下，光伏裝機需求被逐漸釋放。平價(jià)時(shí)代的到來(lái)亦打開(kāi)了行業(yè)天花板，需求大量釋放，在競價(jià)項目及出口恢復的雙重作用下，光伏玻璃價(jià)格持續上漲。

　　由于光伏玻璃擴產(chǎn)速度遠不及組件，今年四季度起，光伏玻璃成為了產(chǎn)業(yè)鏈較大的供應短板。雖然從二季度硅片漲價(jià)事件開(kāi)始，部分頭部組件企業(yè)就提出了“產(chǎn)業(yè)鏈一體化”的觀(guān)點(diǎn)，在上游電池片、硅片等環(huán)節發(fā)力、擴產(chǎn)能，力求打破因各別環(huán)節漲價(jià)帶來(lái)的發(fā)展掣肘問(wèn)題。

　　他們或許也萬(wàn)萬(wàn)沒(méi)料到，“光伏玻璃”這個(gè)材料環(huán)節會(huì )進(jìn)入“狂漲價(jià)”節奏。

　　光伏玻璃“寡頭”格局穩定

　　光伏玻璃發(fā)源于歐洲，無(wú)論是從國際和國內看，光伏玻璃行業(yè)市場(chǎng)集中度都很高，“后起之秀們”幾乎沒(méi)有可能實(shí)現彎道超車(chē)，頭部組件企業(yè)“一體化”的部署中投線(xiàn)玻璃產(chǎn)能的概率也為0。

　　據國際能源網(wǎng)了解，光伏玻璃的生產(chǎn)流程可以分為原片生產(chǎn)和深加工兩大環(huán)節。原片生產(chǎn)是將原料經(jīng)過(guò)混合、熔化、壓延、退火和切割五個(gè)步驟后，得到未經(jīng)處理的光伏原片半成品;深加工則將原片進(jìn)行磨邊后進(jìn)行鋼化，得到鋼化片，或進(jìn)行鋼化+鍍膜，得到鍍膜片，用于組件封裝。

　　這個(gè)過(guò)程中，窖爐是核心的生產(chǎn)設備，也是企業(yè)投資占比大的設備，窖爐規格情況決定了整體產(chǎn)線(xiàn)的生產(chǎn)狀態(tài)，而“大窖爐”是現在發(fā)展的主流趨勢，也是拉開(kāi)行業(yè)企業(yè)成本差距、提高成品率的重要環(huán)節，但是大型窖爐的溫度很難控制，目前僅福萊特、信義光能在內的一線(xiàn)企業(yè)可以做到。

　　“窖爐的啟停成本很高，產(chǎn)線(xiàn)無(wú)法中途關(guān)停調整，這需要企業(yè)擁有大量的經(jīng)驗和數據積累，才能保證成品率”，業(yè)內人士告訴記者。這樣的話(huà)，即使中小企業(yè)能解決資金問(wèn)題，技術(shù)壁壘也會(huì )阻擋其前沖的步伐。

　　據統計，目前行業(yè)的成品率平均水平在78%左右，一線(xiàn)企業(yè)新上的大窖爐成品率能達到85%，二三線(xiàn)的企業(yè)成品率在75%以下。建設一條玻璃產(chǎn)線(xiàn)不難，難的是既做到高成品率，還能保證低成本，這才是競爭的核心，這也恰恰是福萊特與信義光能穩居龍頭的利器。

　　不得不說(shuō)，光伏玻璃領(lǐng)域的高集中度，全球來(lái)看，國際上約80%的光伏電池組件采用中國生產(chǎn)的光伏玻璃。其中福萊特和信義光能處于第”一“梯隊，彩虹、金信、南玻處于第二梯隊。因此，福萊特與信義光能這樣的一線(xiàn)企業(yè)擁有很強的議價(jià)能力。

　　2019下半年到2020年一季度，光伏組件價(jià)格一路下跌，甚至跌到了1.7元/W以下，而玻璃的價(jià)格卻在26元/㎡的基礎上繼續上漲至29元/㎡，按照這樣的邏輯，好不容易有漲價(jià)因素存在，沖至價(jià)格高位后，光伏玻璃價(jià)格回調的速度估計會(huì )很慢。

　　光伏玻璃價(jià)格周期性預測：中短期內維持價(jià)格高位

　　2006年以前國內光伏組件的玻璃完全依賴(lài)進(jìn)口，價(jià)格高達80/㎡以上，2007年起逐步實(shí)現了光伏玻璃的國產(chǎn)化，價(jià)格降到了50/㎡左右，2018年上半年光伏玻璃價(jià)格維持穩定在28-31元/㎡之間，后來(lái)受5·31事件影響，光伏玻璃用了兩個(gè)月的時(shí)間從28元元/㎡掉到了21元元/㎡，8月份跌至歷史低點(diǎn)19-20元/㎡。

　　在全球都在致力于發(fā)展清潔能源的大背景下，光伏發(fā)電正在蓬勃發(fā)展。根據PV InfoLink海關(guān)出口報告顯示，2019年中國本土組件累計出口66.8 GW，相較于2018年累積出口41.3 GW，增長(cháng)了六成，全球光伏裝機依然達到115GW，較2018年呈穩定增長(cháng)態(tài)勢。在良好海外需求的帶動(dòng)之下，光伏玻璃全年呈現穩步增長(cháng)態(tài)勢，一路從年初的24元/㎡，恢復到年底的29-30元/㎡。

　　2020年下半年，公共衛生事件帶來(lái)的負面影響逐漸好轉，國內市場(chǎng)陸續恢復正常，海外市場(chǎng)也逐漸啟動(dòng)，上半年被抑制的需求在下半年集中爆發(fā)，疊加雙玻組件占比不斷提升(目前市場(chǎng)主流預測約為25%-30%)，以及供應面的擴張沒(méi)有完全同步，造成了局域性光伏玻璃市場(chǎng)短缺，價(jià)格推高至40元/㎡。

　　此外，為落實(shí)中央化解產(chǎn)能?chē)乐剡^(guò)剩矛盾的指導意見(jiàn)，工信部對產(chǎn)能過(guò)剩的平板玻璃進(jìn)行限制，并明確將光伏玻璃納入其中。政策規定，嚴禁備案和新建擴大產(chǎn)能的平板玻璃項目，確有必要新建的，必須實(shí)施減量或等量置換。該政策直接推動(dòng)了光伏玻璃價(jià)格上揚。

　　從目前來(lái)看，“一刀切”的政策+供給端短缺這兩大因素短期內仍然無(wú)法解決，結合當前經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境及政策趨勢，能源安全、清潔化轉型將是“十四五”我國重要的能源戰略，可再生能源也將在“十四五”迎來(lái)更大發(fā)展。此前，市場(chǎng)普遍預期光伏在“十四五”裝機年均約50GW，期間整體達到250GW，光伏將成為加大可再生能源發(fā)展的主力，照此看來(lái)，光伏玻璃供需緊張的形勢難以快速打破。除非，終端項目減少或市場(chǎng)需求變淡，光伏玻璃價(jià)格才可能會(huì )回落至適當高位。

　　透明背板的“市場(chǎng)契機”到了?

　　自2015年起，光伏行業(yè)開(kāi)始量產(chǎn)雙面電池，雙面電池組件逐漸成為行業(yè)的關(guān)注點(diǎn)。目前，雙面組件已經(jīng)占據組件的30%-40%左右的市場(chǎng)份額，預計明年將突破50%。市場(chǎng)需求的催生下，雙面雙玻不是唯一的組件封裝方式，近兩年透明背板封裝也逐漸走上臺前，成為行業(yè)內觀(guān)望并嘗試使用的新方式。

　　據了解，2015-2018年的三年里，雙面組件采用的是雙層玻璃封裝，也就是被稱(chēng)為“雙面雙玻組件”。經(jīng)過(guò)多年應用，雙玻組件產(chǎn)生被PID現象，雙玻爆裂率高，重量重，不易搬運，運輸成本和安裝成本更高的諸多問(wèn)題困擾。于是出現了雙玻組件加邊框，使用POE封裝，2.5mm轉2.0mm玻璃減重等技術(shù)路線(xiàn)，但一方面增加了制造成本，一方面犧牲了供應鏈安全性，此時(shí)業(yè)內立項“透明背板封裝方案”呼聲越來(lái)越高。

　　在玻璃價(jià)格“狂漲”的當下，透明背板的性?xún)r(jià)比優(yōu)勢越來(lái)越明顯。而且現在有個(gè)有意思的現場(chǎng)，光伏玻璃的價(jià)格隨產(chǎn)能供應、政策驅動(dòng)等多重原因猛烈上漲，而透明背板隨著(zhù)技術(shù)的成熟和市場(chǎng)規?；瘧?，破除了“新產(chǎn)品高價(jià)格”魔咒，價(jià)格逐漸降低，今年以來(lái)中來(lái)股份，已經(jīng)將透明背板的價(jià)格控制在了21元/㎡左右。與此同時(shí)，持續擴大透明背板的產(chǎn)能。

　　2019年上半年透明背板組件出貨量突破GW級。2019年透明背板組件全球出貨量超過(guò)2.5GW，2020年透明背板組件出貨量達到7GW。隨著(zhù)生產(chǎn)企業(yè)越來(lái)越多，產(chǎn)能逐步提升，市場(chǎng)認可度提高，預計明年將超過(guò)14GW，甚至有可能因為玻璃環(huán)節的波動(dòng)，會(huì )有更多透明背板產(chǎn)能出現。

　　目前生產(chǎn)制造透明背板組件的廠(chǎng)商多達60家，知名廠(chǎng)商如晶科能源、國家電投、騰暉光伏、協(xié)鑫集成等，海外組件廠(chǎng)占比達到了40%。在光伏玻璃缺貨+價(jià)格飛漲的局面下，或許透明背板的“市場(chǎng)契機”到了!